CFA考试及课程体系简介

这是一个相当于研究生水平的自学考核课程,适合投资专业人士参加,尤其适合证券分析师、资金管理人和投资顾问。

CFA课程设立于1962年,在投资知识、专业标准及道德操守方面制订了全球准则。取得该特许状如同获得一张“通行证”,不仅有助于考生进入金融行业或提高其晋升机会,也为其在世界各地工作创造条件。 特许状的持有者是向客户、雇主和同事表明特许状持有者已完成了一套严谨的专业课程,掌握 的知识涵盖了广泛的投资领域,并且承诺遵守最高的职业道德准则。

取得CFA特许状的主要要求

1. 学士学位或同等学历

2. 通过三个级别,每次六小时的进阶考试。(第一级考试每年6月和12月各举行一次;第二级及第三级考试每年均于6月同时举行一次)

3. 从事投资专业工作至少三年。(可于考试之前、期间或完成后积累工作经验;从2007年开始相关工作经验的要求将增至四年)

4. 承诺遵守CFA协会制订的《道德操守》(Code of Ethics)及《专业行为准则》(Standards of Professional Conduct) 。(需要每年重申承诺)

5. 保持CFA协会会藉并纪录良好

考试科目

CFA的课程以投资行业的实务为基础。CFA 协会定期对全球的特许金融分析师进行职业分析,以确定课程中的投资知识体系和技能在特许金融分析师的工作实践中是否重要。最新的一次职业分析完成于2001年。

考生的Body of Knowledge(知识体系)主要由四部分主要内容组成:道德和职业标准、投资评估和管理的工具和因素、资产评估, 投资组合管理及投资表现报告。

CFA一级考试课程着重于投资评估和管理的工具和因素,包括资产评估和投资组合管理技巧的入门介绍。 CFA二级考试课程着重于资产评估及其工具和因素的应用(包括经济、财务报表分析和定量分析方法)。 CFA三级考试课程着重于投资组合管理,包括应用因素和工具的战略,以及个人或机构管理股票证券、固定收益证券、衍生工具和另类投资的资产评估模式. 道德和职业标准是CFA三个级别的考试课程中均强调的内容。